Corretoras Forex com maior alavancagem para 2025

O que é alavancagem?

No mercado de câmbio (Forex), a alavancagem é o capital que o corretor disponibiliza para você negociar. Por exemplo, um corretor pode permitir que você negocie um lote de USD 100.000 com um depósito inicial de USD 1.000, emprestando o valor restante. Os USD 1.000 iniciais representam sua margem, e a alavancagem é de 100 para 1 (100:1).

Esse alto nível de alavancagem é comum no mercado forex, e, embora existam riscos associados, os corretores oferecem esses níveis elevados porque sabem que o risco é administrável. O mercado forex é amplo e possui alta liquidez, tornando mais fácil entrar e sair de posições em comparação com mercados menos líquidos.

Restrições regulatórias de alavancagem

Corretoras regulamentadas estão sujeitas a limites sobre a alavancagem que podem oferecer. No Reino Unido, a FCA (Financial Conduct Authority) é a autoridade reguladora do mercado forex. A FCA limita a alavancagem para investidores de varejo em até 30:1, uma regra que foi introduzida em agosto de 2018, quando o Reino Unido ainda era membro da União Europeia (UE). Essa restrição também se aplica a outros países da UE sob a regulamentação da ESMA (Autoridade Europeia de Valores Mobiliários e Mercados), que também exige que as corretoras exibam um aviso de risco com a porcentagem de traders que perdem dinheiro com a corretora em questão.

A Australian Securities and Investments Commission (ASIC), órgão regulador na Austrália, também estabeleceu um limite de 30:1 desde março de 2021. O limite inicial foi instituído por 18 meses, após o qual a ASIC decidirá se adotará permanentemente as novas regras. No entanto, não há exigência para as corretoras na Austrália de exibir o percentual de traders que perdem dinheiro.

A Cyprus Securities and Exchange Commission (CySEC), órgão regulador de Chipre, também segue as regras da ESMA, incluindo o limite de alavancagem de 30:1.

Opções de conta profissional com alavancagem mais alta

Para traders qualificados como profissionais, são oferecidos níveis de alavancagem muito superiores aos permitidos para investidores de varejo. Na Austrália, por exemplo, traders profissionais podem acessar uma alavancagem de até 300:1.

Na Austrália, você pode se qualificar como trader profissional se tiver experiência e conhecimento em CFDs e atender aos critérios da ASIC, incluindo:

• Patrimônio: Ter um patrimônio líquido de pelo menos AU$ 2,5 milhões.
• Renda: Uma renda bruta de pelo menos AU$ 250.000 em cada um dos dois últimos anos fiscais.

Margem e alavancagem

Quanto maior a alavancagem, menor a margem (ou capital) que você precisa para negociar. Por exemplo, se você tem US$ 10.000 e uma alavancagem de 30:1, pode controlar US$ 300.000 em negociações forex, ou três lotes de US$ 100.000 cada. Se, no entanto, você é um trader profissional com uma alavancagem de 500:1, pode controlar US$ 5 milhões em forex (50 lotes), o que potencializa as oportunidades de lucro.

Proteção contra saldo negativo

A proteção contra saldo negativo assegura que os traders não percam mais do que o saldo de sua conta, mesmo em casos de movimentos rápidos de mercado. Corretoras em certos mercados regulados, como os regulados pela ASIC, devem oferecer essa proteção por conta. Contudo, a regra não se aplica a traders profissionais, que ainda podem perder mais do que o saldo de sua conta.

A proteção contra saldo negativo se aplica ao negociar produtos alavancados como CFDs. Imagine que você deposite USD 1.000 e entre em uma negociação de CFD com alavancagem de 10:1. Sua posição seria de USD 10.000. Se o mercado sofrer uma queda de 25%, você enfrentará uma perda de USD 2.500 — 250% do seu depósito. Isso significaria que o saldo de USD 1.000 não cobriria suas perdas, resultando em uma dívida de USD 1.500 com o corretor, caso não houvesse proteção contra saldo negativo.

Corretoras offshore não regulamentadas não são obrigadas a oferecer proteção contra saldo negativo, o que, em combinação com altos níveis de alavancagem, pode resultar em grandes dívidas para o trader.

Vantagens do uso de alavancagem alta

A alta alavancagem pode ser arriscada para traders iniciantes, mas é uma ferramenta valiosa para traders experientes. As vantagens incluem:

• A alavancagem permite abrir uma posição pagando apenas uma pequena parte do valor total antecipadamente. O lucro ou perda reflete o valor total da posição, permitindo potenciais lucros elevados com um investimento relativamente baixo.
• Aumentar o potencial de lucro por transação também aumenta a eficiência do capital investido, permitindo um reinvestimento mais rápido e gerando maior rendimento.
• A alavancagem possibilita uma diversificação de estratégias, abrindo posições em múltiplos pares de moedas, o que é uma abordagem mais sofisticada.
• Mercados de forex têm períodos de baixa volatilidade, o que torna difícil obter lucros sem um capital significativo. A alavancagem permite ampliar os ganhos, tornando possível prosperar mesmo em baixa volatilidade.
• A alavancagem é um “empréstimo” sem juros ou comissões, e você pode usá-la da maneira que desejar ao negociar.

Riscos associados ao uso excessivo de alavancagem

A alavancagem é uma “faca de dois gumes” porque, ao aumentar os lucros, também aumenta as perdas. Posicionar-se com alavancagem pode resultar na perda total do saldo da conta, um cenário que muitos traders enfrentaram ao não gerenciar adequadamente os riscos.

Suponha, por exemplo, que um trader com USD 1.000 use alavancagem de 100:1. Cada movimento de 1 pip vale USD 10. Com um stop a 10 pips, uma perda de USD 100 representa 10% da conta. Traders profissionais geralmente não arriscam mais que 3% em uma posição.

Entretanto, o nível de alavancagem é menos importante se ferramentas de gestão de risco são usadas. Traders devem basear seu risco em uma porcentagem do saldo total da conta. Por exemplo, com uma conta de USD 1.000 e alavancagem de 10:1, uma posição de 0,10 lotes coloca o valor de cada pip em USD 1, resultando em um risco de USD 10, ou 1% da conta. O risco deve ser calculado considerando o saldo da conta, tamanho da posição e nível de stop-loss.

Se o saldo da sua conta cair abaixo de um certo nível, pode ocorrer um “chamado de margem”. Margem é a porcentagem que você deve cumprir com seu próprio capital. Se você cair abaixo desse limite, a corretora poderá liquidar sua carteira para cumprir as obrigações, o que inclui liquidar posições com potencial de lucro.

Além disso, a alavancagem aumenta o volume de negociações e os custos associados, o que pode esgotar rapidamente o capital. Por exemplo, um trader com USD 1.000 decide comprar um lote padrão de EUR/USD com um spread de 2 pips usando alavancagem de 100:1. Cada pip vale USD 10, e o custo da negociação é USD 20, ou 2% da conta. Um trader profissional, ao usar uma alavancagem de 10:1, reduziria esse custo para USD 1, ou 0,2% da conta, permitindo um gerenciamento de risco mais adequado.

O que é sobrealavancagem?

Níveis excessivamente altos de alavancagem podem reduzir significativamente suas chances de sucesso em uma operação devido ao impacto dos custos de transação, segundo o corretor IG Forex. “Se você fizesse operações aleatoriamente, sem qualquer análise ou habilidade específica, e buscasse lucros do mesmo tamanho que seu limite de perda, você tenderia a ganhar em 50% das operações e perder nos outros 50%”, explica o corretor. “Os custos de transação mudam essa equação, representando um obstáculo entre você e uma operação lucrativa. Em outras palavras, esses custos inclinam as probabilidades contra você.”

A IG afirma que, na maioria dos níveis de alavancagem, essa mudança nas probabilidades é pequena. “No entanto, quando a alavancagem que você usa é tão alta que a margem que suporta sua operação é inferior a 10x ou 20x seus custos, a probabilidade de perda começa a aumentar rapidamente. Isso ocorre porque os custos consomem a margem de suporte, aumentando as chances de fechamento automático da posição.”

“Isso fica mais claro ao imaginar um caso extremo, onde a margem de suporte é exatamente igual aos custos de transação da operação. Você abriria a posição e os custos deixariam sua margem de suporte em zero. Isso levaria ao fechamento imediato da operação, com uma probabilidade de 100%, independentemente da sua estratégia de negociação ou de como o mercado se move.”

Qual é a melhor alavancagem para um trader iniciante no mercado forex?

Escolha o nível de alavancagem que mais o deixa confortável. Se você é conservador e prefere evitar muitos riscos, ou se ainda está aprendendo a operar moedas, um nível de alavancagem menor, como 5:1 ou 10:1, pode ser mais apropriado. Mesmo profissionais experientes costumam usar níveis relativamente baixos de alavancagem, focando em preservar o capital e obter lucros consistentes, em vez de maximizar a alavancagem permitida em cada operação.

Por que traders intermediários e profissionais buscam uma alavancagem maior?

Quando bem gerenciada, a alavancagem permite que os traders forex lucrem com pequenos movimentos nas moedas. Em geral, as moedas só ganham destaque nas notícias em casos de variações extremas, mas a maior parte do tempo elas oscilam em faixas de negociação muito pequenas. Esses baixos níveis de volatilidade significam que, em um dia comum, os traders precisariam comprometer um grande volume de capital para gerar uma renda razoável nas operações forex.

Considerações Finais

A alavancagem é uma ferramenta muito útil no trading forex, mas, se mal gerenciada, expõe os traders a altos níveis de risco que podem erodir seu capital rapidamente. Iniciantes no forex devem usar uma conta demo para aprender e praticar todos os aspectos da atividade. Em especial, eles devem entender os prós e contras da alavancagem ao realizar diversas operações com diferentes níveis de alavancagem. É importante também que compreendam plenamente como os riscos de usar alavancagem podem ser minimizados.